打破保险兜底幻象，P2P平台应如何增信？

P2P资金安全险被叫停

近日媒体报道，多家与阳光保险合作的P2P平台收到通知，要求终止交易资金安全险。笔者认为，这表明当前去除P2P平台信用中介化已成为大势所趋，未来行业将加速朝着“合规化”方向发展。

仓促终止为哪般？

实际上，随着监管层明确P2P平台信息中介的地位，去除P2P平台信用中介误导，“去担保”已经成为了业界共识。

在这之前，很多P2P 平台都在寻找各种方式来为自己撑“保护伞”，除了傍上银行、国资、上市公司等作为背书外，利用保险公司的可靠性与之联姻，为平台增加安全背书成为了流行方式。2015年7月，央行发布《关于促进互联网金融健康发展的指导意见》中提出“鼓励保险公司与互联网企业合作”，更是掀起了P2P平台与保险公司“联姻”的热潮。

且不说保险公司自身是否有能力保障巨额的P2P投资项目，对这种新兴的金融产物是否已经具有足够的业务开发能力，就单单来说这个“资金安全险”，也值得探讨。实际上，P2P交易资金安全险并非对资金账户的投资盈利或失败进行保险，而是对资金交易环节中的步骤有所保障。很多平台以资金安全险为噱头，宣称“100%保证资金安全”，让投资人误以为上了保险等同于“本息保障”，其实是欺骗和迷惑投资人的做法。

特别是，很多时候P2P平台所宣称的与保险公司合作，连资金安全险也不是，其实只是一些借款人人身意外险、担保抵押物投保财产险，根本不可能做到投资人所期待的本息保障。可见，P2P与保险公司合作并没有人们想象的那么可靠。

可是这种合作方式为什么会流行起来呢？简单说，就是二者各取所需，对保险公司来说可以打擦边球获得保费收入，本质上并未承担P2P的全部高风险；对P2P平台来说与保险公司“合作”了，可以用来作为平台的信用背书。

随着此次P2P资金安全险暂停并撤销宣传后，P2P行业发展将面临巨大变化。对目前与保险公司合作的平台来说，这次调整将意味着P2P业内将有近千亿元的金融产品遭遇“背书”危机。”

平台发展关键在于增信突围？

随着“去担保化”愈演愈烈，知名度和影响力不足的平台该如何取得投资人的信任呢？尤其是如今资金安全险叫停，使这个问题变得更加现实而又迫切需要解决。

可以预测，在增信难题面前，抵质押模式的平台将会占很大优势。但是，如何将这种模式的天然优势变成竞争优势，是平台需要考虑的重点。

笔者认为，作为信息中介，最强有力的背书，从来都不应该是到处“找靠山”、“傍关系”，而是应该回归其本质属性，强化平台自身能力，打造“优质资产+严密风控+信披机制”。

作为次兴平台，在“去担保化”进程中，应该从以下几点突围：

一、优质资产

优质资产，不仅意味着要有健全的抵押模式，而且还要有优选流程和优化能力。考察抵质押资产是否具有优良的流动性、是否具有可开发性也是关键。以采用抵押可流转的土地权属证明为例，当地的土地流转政策、土地是否具有可连片开发优势、耕种状况、市场预估都是需要详尽考查的因素。

二、严谨风控

对于没有担保没有垫付的平台来说，要得到投资人信任，就必须做好风控措施。通过专业的风控团队，进行实地征信、现场尽调、抵押质押、严格审批流程、强化资产端质量，可以做到踏实可靠。有务实派走线下风控团队路线，也有科技范运用大数据为风控添彩。总之，打铁还需自身硬，只有全方位对平台借款项目实施监控把关，才能在P2P网贷行业中站稳脚跟，形成强大的核心竞争力。

三、信批机制

P2P网贷平台应该明确披露出借款标通常有的借款人姓名、借款人所在城市、借款用途、借款人信用评级，甚至其家属等相关详细信息。完善透明的信息披露，既是作为信息中介平台的职责所在，也是对广大投资人负责。在业内形成良好的信披机制后，投资人也会远离信息模糊的网贷平台，自主形成市场淘汰效应。

结语

从信用中介到信息中介，平台的运营者将有很长的一段路要走。甚至整个投资环境都要经历一个漫长而艰难的过程。然而，从市场的良性竞争来考虑，P2P平台确实应该要悬崖勒马，因为做好纯粹的信息中介才是所有P2P运营者的初心。

相信随着互联网金融环境的逐渐净化、市场行为的日益规范，真正守规矩做好信息中介本分的平台，必将迎来更好的发展机遇，行业发展也将持续稳定前进。

标签：