智能理财，路还很长

随着科技金融大势袭来，“大数据”等一系列的科技热词走红，科技成为互联网金融行业发展的新一轮助力因素。互联网金融平台也纷纷在科技研发上加大投入，不少平台多项科技专利加持，入选国家级高新技术企业进一步镀金，成功打造平台技术创新快车道。

智能理财的概念，随着大数据反复被提及，国外Wealthfront，Betterment等以"智能投顾"为标签的公司融资额和估值节节高升以及国内外互联网巨头或是高盛、花旗传统金融巨头的纷纷在此领域布局，智能化理财成为众多平台的新宠和投资人津津乐道、坐等品评的新看点。

互联网金融，相比传统金融优势多体现在投资便捷、迅速，突破原有的高门槛、增加投资灵活性和自主性。智能理财的概念在行业内炒得火热。智能理财是真的智能吗？

所谓智能理财，目前未形成明确概念。但离不开智能自主化，简单说来，计算机和互联网技术取代人，利用科学的数据模型分析，智能化满足投资人理财需求，提供专业、便捷、个性化的投资。在资金流动性以及投资组合优势明显。据悉，国外的Wealthfront为用户提供自动化的投资组合理财咨询服务，业务涵盖开设、管理账户及投资组合的评估，标的为ETF基金(在交易所上市的开放式指数基金)。但我国目前的大数据应用大多还停留在讲概念阶段，很难真正形成一家真正掌握全方位大数据的第三方官方机构或是大数据库。各平台各自占有一部分的数据，大数据全面以及精细程度都未成熟，信息共享尚未形成共享渠道。即便是BAT巨头，掌握较多数据，据了解，也只是在初期应用上有所突破。而智能理财发展的前提是建立在大数据成熟的应用上。此外，智能理财在国内的监管以及相应牌照也需要时间进一步发展。

当前的智能理财，实际更接近解决流动性的智能化调节。在业务上的进一步技术升级，以网贷行业为例，投资人在客户认可的标的范围内，手动选择相关条件，包括接受的年化利率、回购期限等关键信息。平台系统及时为投资人跟进投资项目，提供优质资产，盘活资金。以团贷网为例，平台将在用户认可的标的范围内，对符合要求的标的进行优先自动投标。在平台显示的投标信息披露中，看到这一业务优势明显，契合投资人心理。分散、优质的项目，智能化流程，强化了资金的灵活程度，解决投资资金回笼和再次投放的存在时间差问题。无形中提高资金利用率。

事实上，目前不少平台都设有智能理财，包括陆金所、懒财网，钱景财富。据介绍，懒财网智能理财大多集中解决用户资金流动性问题，在其他环节，包括资产配置、债权转让、按秒付息等，真正的人工智能判断并未真正实现。虽然都是在瞬息间完成，但只能算是自动化理财的范畴，人工智能的独立判断仍难以实现。 钱景财富则努力打造点对点服务，则是利用互联网大数据，通过人工智能将一群理财师的集体智慧通过一个APP输送给每一个客户，能够实现多对一的服务，使投资人接受点对点的服务。

智能理财，发展背后依靠的是丰富的资产端，丰富的产品线。目前，涉及范围很广，包括固定收益传统金融产品以及新型互联网产品，产品种类涉及股票、基金。在当前发展情况下，很多平台的智能理财从生活服务、应用场景来突破，如京东金融开发的京东钱包集中解决生活消费功能外，在资产分配上进行智能管理。提供“还房贷、还车贷、给父母、给Ta”四个场景，理财端也配备了京东小金库、基金理财等产品。蚂蚁聚宝则以余额宝、招财宝以及多种基金为主。

智能理财，发展离不开海量的优质资产，这会进一步加剧平台对优质资产端的抢夺。但对于广大投资人来说，先不说智能理财能否真正发展到智能为投资人提供优质、专业的投资导向。但客观上，为投资人带来了更加多元的资产备选，时间期限上选择余地大。平台的尝试，和业务拓展，为投资人而言，可以享有专业理财的分析与服务，反复权衡、考虑、害怕或是放手一搏的豁出去心态，则在规定的程序化流程中，减少权衡，更加理性。利大于弊。智能理财的推行，技术成熟的话，无疑对于平台降低成本有很大帮助。

智能理财只是看上去很美？

智能理财如何发展，还需要很长的时间去看待。高昂的技术开发成本、平台资产端的争夺加剧，以及投资人成熟的投资意识、政策监管引导等各方面都需要升级。在智能理财领域千帆争竞的大环境下，很多平台目前所做的还是智能理财里比较容易运用到实践的环节，在资金流动上进行智能调节。智能市场潜力巨大，发展空间很大，国际知名咨询公司AT Kearney预测，未来五年，机器人投顾的市场复合增长率将达到 68%，到2020年，全球机器人投顾行业的资产管理规模将突破 2.2 万亿美元。但目前，真正的智能理财还未实现，平台要做的应该踏实下来做业务。

标签：