国资不靠谱，银行存管也不行，到底应该信谁？

8月以来，已有14家平台突然“死亡”。最近，自秒资金金融8月份被经侦介入调查以来，相继又有金豆包、酷盈网、乐投天下、99财富、盼贷网等多家平台出问题，这次的暴雷不同于以外跑路这些比较low的行为，大多是平台出现经营困难或者资金链紧张的状况。

以前，很多平台跑路，怨自己没有睁大眼睛选平台，而这次眼睛睁大了，平台的规模和品牌都还不错，要求的国资背景，银行存管，该有的都有，在事实面前，国资和银行存管的光环在消散，选择平台的逻辑是不是又变了？

假国资的没什么好说的，其实细细调查一下，完全可以避免被忽悠。

我们重点来看看几个有国资背景的平台，酷盈网、金统贷和99财富。

酷盈网今年一月份才和微商银行签订了存管协议，至此刚刚上线一个月，为什么会突然暴雷?而这也是继浙江银行合作的国诚金融暴雷之后，又一家大的存管银行“踩雷”。

国资的背景，至少我们可以确定，他们不会卷款携逃。“死亡”的唯一原因，就是风控体系不健全，导致的资金链紧张。有些平台为了打消投资人的顾虑，可能会说如果收不回来，自己会垫付，然后再催，然而事实证明，这是极不靠谱的。原因是，借钱用户不还钱，而网站创始人也没有能力垫付如此大的款项。

目前国内做得比较大的平台，比如投哪网、翼龙贷、宜人贷和人人贷等，在对外宣称的时候，一定会特意强调自己的风控体系。风控体系比较重视的公司，一般都有风控部门，有贷前贷后管理部门，有催收部门。对于风险极为敬畏。

最重要的，说到底，P2P平台也是企业，一个企业的运营，就是要考虑运营的风险，如果一味求大求快，就跟乐视、万达一样，到了资金链周转不开的时候，依然难逃一死。所以作为投资人来说，背景是死的，人是活的，只有多了解企业上层，说到底，金融企业的核心还是人。

当前环境下，甚至有人宣称，到年底，又会一大批的平台倒闭，也有人认为，到最后，或许只能剩下200家平台。倒闭的平台除了创立时间晚，规模比较小，扛风险能力弱之外。一方面，企业贷款风险太高，小平台转型不及时，很容易就因为几笔逾期造成资金链断裂，另一方面，行业监管下，小平台的获客成本和合规成本在提高，在行业竞争中，很容易因为先天的劣势而成为行业的牺牲者。

未来，随着行业的进一步成熟，跑路风险和政策风险都不再是网贷平台的主要风险，金融风险将成为主要风险。近期频频暴雷的平台也预示着，随着市场流动性风险，投资者原有的判断平台资质的方法将失效。

那我们将如何来鉴别一家平台的资金链是否健康优良呢？

首先，平台管理人。是否把风险放在第一位，如果一个企业管理人只是讲一些空大的梦想，而少谈及自己对于风险的思考，那么就要慎重。

其次，要实地调研公司的风控体系，企业对于风控是否有很好的管理，贷前，对于借款人是否做过详细的资质调查，做过考量，一旦借款人违约，是否有行之有效的应对措施。如果一个平台的风控体系是健全的，那么十之八九这家平台是靠谱的。

另外，平台是否有一定的企业备用金。小平台刚起步，一般资金比较缺乏，很难拥有一定的自有资金。然而有企业备用金，也意味着企业在抗风险方面，会有一定的缓冲空间。

最后，企业资金流是否健康，可以看看企业之前运作的项目案例，在资金流的进出方面是否存在很大的隐患。这都需要投资人认真辨别。

标签：